В глубине каждого из нас сидит идиот

Биржевая торговля — второстепенный и незначительный фактор

файл с презентацией и ссылками drive.google.com/file/d/1TfPfZc5BzTI_ylmNQN_AbMtpePtZrhFR/view?usp=sharing
Сегодня рассмотрим ещё один важный аспект для понимания работы биржи и разрушим ещё один стереотип о спросе и предложении. И это стереотип, а по сути фейк, что курс рубля на бирже зависит от спроса и предложения. Скорее надо говорить о том, что курс рубля, определённый в ходе биржевых торгов, сам влияет на спрос и предложение.
И начнем с интересной статьи в Британике. Статья про арбитраж. Вот важные идеи в этой статье: арбитраж помогает регулировать цены и создает дисбаланс спроса и предложения. И это приводит к тому что фундаментальные факторы перестают временно работать, но включаются поведенческие финансы и поведенческий трейдинг.

Тайминг
00:16 разрушаем фейк “Курс рубля определяется спросом и предложением”
01:00 в 2008 году спрос и предложение нефти ходили в зоне шириной 500%
01:41 статья в Британике “Арбитраж ПОМОГАЕТ!!! РЕГУЛИРОВАТЬ!!! Цены ???”
02:10 арбитраж приводит к дисбалансу спроса и предложения
03:40 манипуляции присутствуют в любом аукционе
04:10 как манипулировали нефтью в 2008 году, расследование Форбс
06:32 правила 200-205 как причина быстрого разорения шортистов в США.
07:24 правило 204 — лазейка для маркетмейкеров
07:40 если СПАН показывает массовое скопление стопов, то маркетмейкер может продавать воздух покупателям акций.
09:15 стоп-ордера почти всегда неподвижны и это можно использовать в алгоритмах.
09:50 существует бесконечное множество типов арбитража
10:50 рисковый арбитраж после любого корпоративного события.
11:06 статья про событийный анализ и событийный трейдинг
11:42 треугольный арбитраж акций и АДР
13:50 для рискового арбитража нужны два стакана с разным отношением к рискам.
15:20 в апреле 2018 года брокера своевременно не ликвидировали риски и не обеспечили устойчивость матчинга и биржевых торгов
17:30 маркетмейкер обязан поддерживать устойчивость матчинга и биржевых торгов.

независимо от природы инфекции лечение только одно — жесткая ДКП

Но на подсосе не должны быть, например, угольщики и девелоперы 

В медицине есть правило — антибиотики против инфекции, например бледной спирохеты, надо применять 6-10 дней.

rutube.ru/video/1a290ef38974a00b34346633a42676d1/?r=plwd



на все вопросы оперативно отвечаем в ТГ канале t.me/+DZKVPsxJH7A0YzEy
тайминг
0:10 сравнение торговых правил стоп-лосс с классической стратегией «купи и держи», исследование основано на индексе Стокгольма 30 с 1998 по 2009 год
0:34 места размещения стоп-лоссов в исследовании были определены произвольно в соответствии с указанными процентами
1:57 стоп-лосс с 15% трейлингом обеспечил общую доходность в 73,91%
2:05 наихудшая доходность была зафиксирована при использовании 5% стоп-лоссов, которые дали общую отрицательную доходность

НАШ КОММЕНТАРИЙ. Важно не зацикливаться на конкретных цифрах, а понимать логику алгоритмов конкретных маркетмейкеров на конкретных инструментах и в конкретных условиях в любой фазе рынка. И даже график в видео показывает, что соотношение доходностей в разные моменты было разным. Но общий вывод сделан верный — короткий стоп вреден. Но абсолютная величина короткого стопа будет везде разной. И оптимальный стоп будет меняться от инструмента к инструменту. Достаточно маркетмейкеру изменить глубину просмотра ордербука в разных стаканах как волатильность тоже поменяется и стопы начнут чаще давать ложные срабатывания. И анализ на исторических данных не сработает, потому что теория вероятности не работает, когда внешние условия меняются.

из экономической теории:

файл с презентацией и ссылками drive.google.com/file/d/1TfPfZc5BzTI_ylmNQN_AbMtpePtZrhFR/view?usp=sharing
Сегодня рассмотрим ещё один важный аспект для понимания работы биржи и разрушим ещё один стереотип о спросе и предложении. И это стереотип, а по сути фейк, что курс рубля на бирже зависит от спроса и предложения. Скорее надо говорить о том, что курс рубля, определённый в ходе биржевых торгов, сам влияет на спрос и предложение.
И начнем с интересной статьи в Британике. Статья про арбитраж. Вот важные идеи в этой статье: арбитраж помогает регулировать цены и создает дисбаланс спроса и предложения. И это приводит к тому что фундаментальные факторы перестают временно работать, но включаются поведенческие финансы и поведенческий трейдинг.

Тайминг
00:16 разрушаем фейк “Курс рубля определяется спросом и предложением”
01:00 в 2008 году спрос и предложение нефти ходили в зоне шириной 500%
01:41 статья в Британике “Арбитраж ПОМОГАЕТ!!! РЕГУЛИРОВАТЬ!!! Цены ???”
02:10 арбитраж приводит к дисбалансу спроса и предложения
03:40 манипуляции присутствуют в любом аукционе
04:10 как манипулировали нефтью в 2008 году, расследование Форбс
06:32 правила 200-205 как причина быстрого разорения шортистов в США.
07:24 правило 204 — лазейка для маркетмейкеров
07:40 если СПАН показывает массовое скопление стопов, то маркетмейкер может продавать воздух покупателям акций.
09:15 стоп-ордера почти всегда неподвижны и это можно использовать в алгоритмах.
09:50 существует бесконечное множество типов арбитража
10:50 рисковый арбитраж после любого корпоративного события.
11:06 статья про событийный анализ и событийный трейдинг
11:42 треугольный арбитраж акций и АДР
13:50 для рискового арбитража нужны два стакана с разным отношением к рискам.
15:20 в апреле 2018 года брокера своевременно не ликвидировали риски и не обеспечили устойчивость матчинга и биржевых торгов
17:30 маркетмейкер обязан поддерживать устойчивость матчинга и биржевых торгов.

Шотландский поэт XVIII века Роберт Бёрнс в переводе Самуила Маршака:

Как жалок шут на троне короля,
Как глуп народ, который то позволил!
Страною правит шут чуть-чуть шаля,
Народ смеется, мучаясь от боли.

Шут позабыл про то что обещал -
Он обещал народу мир и счастье,
Но первым делом землю он продал,
Всем тем, кто близок оказался к власти.

Как жалок шут на троне короля,
Как глуп народ, который то позволил -
Вращается по-прежнему земля
Ну а народ — народ наш шут уволил...

Коллективная прогностика профессиональных инвесторов выше, чем самых титулованных экспертов.

той самой модели, которая рождалась в зданиях вроде 40 Уолл-стрит.

Файл с презентацией и сслками drive.google.com/file/d/1DPrWTIAZI80VlOPaw9so88DpxPhvYdMV/view?usp=sharing
Это первый из серии роликов, посвященных финансовой системе США. Попробуем разобраться как она формировалась много лет назад. В июле 24 года исполняется 80 лет БВК, и это был важнейший этап формирования пирамиды, с помощью которой США финансируют все эти годы глобальный хаос. Причины всех нестабильностей в мире кроются именно в их возможности финансировать хаос посредством этой тройной финансовой пирамиды. И следствием этого стало превращение США в плутократию.

Тайминг

00:40 Бреттон Вудс — самый важный этап формирования финансовой пирамиды в США

01:16 ФРС США делают все экономические процессы в мире коррупционными и преступными

03:14 регулирующие структуры в США нарушают гражданские права во всем мире.

04:25 печатный станок имеет кнопку “Мультипликатор” в виде долгового рынка.

05:03 сеньораж усиливается многократно за счет долгового рынка.

06:42 покупки долга США не имеют предела при наличии работающего печатного станка.

07:00 фондовый рынок дисконтирует вечный рост долгового рынка.

08:00 Бреттон Вудс довел до абсурда мечту Ротшильда о контроле над эмиссией денег.

08:25 США имеют все признаки плутократии

09:57 программа SPAN управляет нелинейными рисками, то есть хаосом

11:24 системы управления рисками на всех биржах мира основаны на методике SPAN.

по своему личному желанию